Die Aushandlung vorteilhafter Bedingungen für Mezzanine-Darlehen ist für Unternehmen, die Kapital suchen, ohne viel Management oder Kapital aufzugeben, von entscheidender Bedeutung. Mezzanine-Darlehen, bei denen in der Regel Fremdkapital und Kapital kombiniert werden, bieten Unternehmern eine renditestärkere, aber auch risikoreichere Option und werden häufig zur Finanzierung von Wachstum, Erfolgen oder Umstrukturierungen eingesetzt. Da es in der Finanzierungsstruktur zwischen Altschulden und Kapital liegt, bringt es sowohl höhere Zinssätze als auch die Möglichkeit zur Kapitalbeteiligung mit sich. Ein wichtiger Aspekt von Mezzanine-Darlehen ist das Eigenkapitalrisiko oder die Möglichkeit des Käufers, Schulden in Eigenkapital umzuwandeln oder eigenkapitalähnliche Gewinne zu erzielen. In einigen Fällen können Sie auch verhandeln, um einen Eigenkapitalverlust zu vermeiden, indem Sie die Möglichkeit des Unternehmers einschränken, Schulden in Eigenkapital umzuwandeln.
Wenn Sie ein klares Bild des Cashflows, der erwarteten Einnahmen und der gesamten finanziellen mezzanine Aktivität Ihres Unternehmens haben, können Sie besser einschätzen, welche Bedingungen für Ihr Unternehmen nachhaltig und sinnvoll sind. Wenn Unternehmer oder Kreditgeber sehen, dass Sie eine klare Strategie haben, ist es wahrscheinlicher, dass sie vorteilhafte Bedingungen anbieten.
Mezzanine-Kredite sind riskant, aber Kunden sind möglicherweise eher bereit, vorteilhafte Bedingungen anzubieten, wenn Sie darlegen können, wie Ihr Unternehmen diese Risiken minimiert. Je besser Sie das Erfolgspotenzial darlegen können, desto besser sind die Bedingungen, die Sie aushandeln können, da Unternehmer eher bereit sind, das bekannte Risiko ihrer Investitionen zu reduzieren.
Mezzanine-Kreditverträge enthalten in der Regel restriktive Bedingungen, die die Flexibilität Ihres Unternehmens einschränken können. Vereinbaren Sie weniger und weniger strenge Bedingungen, die Ihnen mehr funktionale Flexibilität bieten.
Ein wichtiger Bestandteil von Mezzanine-Krediten ist der Eigenkapital-Twist oder die Entscheidung des Investors, Schulden in Eigenkapital umzuwandeln oder eigenkapitalähnliche Renditen zu erzielen. In einigen Fällen können Sie auch verhandeln, um einen Eigenkapital-Drop zu vermeiden, indem Sie die Möglichkeit des Investors einschränken, Schulden in Eigenkapital umzuwandeln.
Während Mezzanine-Kredite normalerweise einen höheren Zinssatz haben als Altkredite, besteht der Trick darin, einen Zinssatz auszuhandeln, der für Ihr Unternehmen praktikabel und für Kunden dennoch attraktiv ist. Streben Sie, wenn möglich, einen festen Zinssatz an, um Schwankungen zu vermeiden, und ziehen Sie einen niedrigeren Zinssatz in Betracht, wenn Sie leistungsabhängigeren Eigenkapitaloptionen zustimmen.
Das Aushandeln günstiger Mezzanine-Finanzierungsbedingungen ist für Unternehmen, die Kapital finden möchten, ohne zu viel Kontrolle oder Kapital aufzugeben, von entscheidender Bedeutung. Da es sich im Finanzierungsmodell zwischen Altkrediten und Kapital befindet, bringt es sowohl höhere Zinssätze als auch die Möglichkeit einer Kapitalbeteiligung mit sich.
Der Rückzahlungsplan ist ein weiterer wichtiger Bereich, in dem Sie die Bedingungen aushandeln können. Mezzanine-Kredite haben im Vergleich zu herkömmlichen Krediten normalerweise eine längere Rückzahlungsdauer, es ist jedoch wichtig, flexible Bedingungen auszuhandeln.